글로벌 PP 시장은 다양한 도전에 직면해 있습니다
메시지를 남겨주세요
최근 시장 참가자들은 2022년 하반기에 글로벌 폴리프로필렌(PP) 시장의 수급 펀더멘털이 주로 아시아의 코로나19 팬데믹, 미주 지역의 허리케인 시즌 시작, 러시아-우크라이나 분쟁 등 다양한 도전에 직면할 것이라고 예측했습니다. 또한, 아시아 지역의 신규 생산 능력도 PP 시장 환경에 영향을 미칠 수 있습니다.
아시아 지역 PP 공급 과잉 우려
S&P 글로벌 시장 참여자들은 아시아 시장의 폴리프로필렌 수지 공급 과잉으로 인해 2022년 하반기 이후에도 생산능력 확장이 계속될 것이며, 전염병이 여전히 수요에 영향을 미치고 있다고 말했다. 아시아 PP 시장은 도전에 직면할 수도 있다.
S&P 글로벌은 동아시아의 경우 올해 하반기에 총 380만톤의 신규 PP 생산 능력이 가동될 것으로 예상하고 있으며, 2023년에는 755만톤이 추가로 추가될 것으로 예상하고 있다. 시장 소식통은 이 지역의 항구 혼잡이 계속되는 가운데 전염병 제한으로 인해 여러 생산 공장이 지연되면서 생산 능력의 신뢰성에 의구심이 있다고 전했다. 소식통에 따르면 유가가 견고하게 유지된다면 동아시아 무역업자들은 남아시아와 남미로의 수출 기회에 대해 낙관적인 입장을 유지할 것이라고 합니다. 이 중 중국 PP산업은 단기적으로 글로벌 공급 패턴을 바꿀 것으로 예상되는데, 이는 예상보다 빠를 수도 있다. 싱가포르가 올해 생산능력을 확장할 계획이 없기 때문에 중국은 결국 싱가포르를 제치고 아시아 및 중동에서 세 번째로 큰-PP 수출국이 될 수 있습니다.
동남아 PP시장도 코로나19 이후 구매력이 약해 하반기에도 공급과잉이 지속될 전망이다. 더욱이 인플레이션은 소비자의 구매력 감소로 이어질 것이며, PP 완제품 제조업체는 추가 비용을 소비자에게 전가하기가 어렵습니다. 동남아 지역의 PP 가격 압박은 지속될 것으로 예상된다. 또한 동남아시아의 PP 가격은 경쟁력 있는 지역 가격, 외부로부터의 저렴한 수출, 해당 지역의 프로젝트 로드율 반등의 영향을 받을 것입니다. 생산능력 측면에서는 페트로프리켐(Petro Prefchem)의 프리프켐 프로젝트(PRefchem Project)의 연간 45만톤 PP 프로젝트가 하반기 재가동될 예정이다. 400,000tPA 규모의 PP 공장을 포함하는 베트남의 Longsan Petrochemical 공장도 2023년 1분기에 생산을 시작할 예정입니다. 수요가 약한 동남아시아는 수출이 훨씬 더 수익성이 높은 유럽, 남미, 남아시아 등 지역을 포함하여 지역 외부의 수출 기회를 더 많이 찾을 것이라고 S&P Global은 말했습니다.
북미, 프로필렌 가격 하락에 집중
상반기 미국 PP 시장은 지속적인 내륙 물류 문제, 현물 견적 부족, 경쟁력 없는 수출 가격 등으로 어려움을 겪었다고 소식통은 전했다. 하반기에는 PP 국내 시장과 수출이 불확실성에 직면할 것으로 예상돼 시장 참여자들도 허리케인 시즌이 지역에 미칠 영향을 주시하고 있다. 한편, 안정적인 미국 수요가 PP 수지의 대부분을 흡수하고 계약 가격을 안정적으로 유지하는 반면, 폴리머-등급 프로필렌 현물 가격이 하락하고 수지 구매자들이 가격 인하를 요구함에 따라 시장 참여자들은 여전히 가격 조정을 논의하고 있습니다.
S&P 글로벌 데이터에 따르면 PP 수지의 미국 현물 수출 가격은 1월 3일부터 5월 18일까지 톤당 507달러 오른 1,852달러로 27% 이상, 2분기 시작 이후 5% 이상 올랐다. ExxonMobil이 연말까지 루이지애나주 배턴루지에 있는 복합 단지에 450,000개의 TPA 생산 능력을 새로 건설함에 따라 미국 PP 공급이 증가할 것으로 예상됩니다. Inter Pipeline Canada는 또한 2022년 중반까지 앨버타에서 연간 525,000mt 규모의 PP 장치를 가동할 계획입니다.
그럼에도 북미 시장 참가자들은 공급량 증가에 대해 여전히 조심스러운 태도를 보이고 있다. 지난해 북미 지역의 신규 생산은 낮은 외부 PP 가격으로 인해 라틴 아메리카 등 전통적인 수입 지역에 비해 경쟁력을 갖추지 못했습니다. 올해 상반기에는 공급업체들이 불가항력과 여러 대의 정밀 검사로 인해 현물 견적을 거의 제공하지 않았습니다.
유럽 PP 시장은 상류에 타격을 입었다
유럽 PP 시장의 경우, S&P 글로벌은 상류 가격 압력이 하반기에도 유럽 PP 시장에 불확실성을 계속 야기할 것으로 보인다고 말했습니다. 시장 참여자들 사이에서는 자동차 및 개인 보호 장비 부문의 수요가 약해 다운스트림 수요가 여전히 부진할 수 있다는 우려가 널리 퍼져 있습니다. 재활용 PP의 시장 가격이 지속적으로 상승하는 것은 구매자가 더 저렴한 천연 수지 재료로 전환하는 경향이 있기 때문에 PP 수지 수요에 좋을 수 있습니다. 시장은 다운스트림 비용보다 업스트림 비용 상승에 더 초점을 맞추고 있습니다. 유럽에서는 핵심 원료인 프로필렌 계약 가격의 변동으로 인해 상반기 내내 PP 수지 가격이 상승했으며, 기업들이 원료 가격 인상을 다운스트림으로 전가하기 위해 고군분투했습니다. 물류상의 어려움과 높은 에너지 가격도 가격 상승을 주도하고 있습니다. 시장 참가자들은 러시아와 우크라이나 간의 갈등이 계속해서 유럽 PP 시장 움직임의 핵심 요인이 될 것이라고 말했습니다. 상반기에는 유럽 시장에 러시아산 PP 수지 소재 공급이 없어 다른 나라의 거래자들에게 여지를 제공했다. 또한, S&P Global은 터키 PP 시장이 경제 문제로 인해 하반기에도 계속해서 상당한 역풍을 겪을 것으로 믿고 있습니다.